” onderschat nooit de kracht van domme mensen in grote groepen.”- George Carlin

Een studie over onze eetgewoonten toonde aan dat, gemiddeld, als je met een andere persoon eet je ongeveer 35% meer eet dan wanneer je alleen eet. Als je uit bent met een groep van vier andere mensen eet je ongeveer 75% meer en groepen van 7 of meer eten 96% meer dan wanneer ze alleen waren.

Dit is de mentaliteit van de kudde op het werk.,

vanuit een beleggingsstandpunt is groepsdenken niet altijd een slechte zaak, aangezien markten de neiging hebben om gedurende lange perioden te trendenen. Maar het kan je prestaties schaden, vooral bij de extremen in beleggerssentiment, wanneer je de oogkleppen op zet en ervan uitgaat dat de menigte altijd en voor altijd gelijk zal hebben. De lijst met groepsinvesteringen die in de loop der jaren vreselijk fout zijn gegaan is lang.,

om het probleem van de kuddementaliteit aan te pakken, zijn hier de 8 symptomen van groepsdenken uit het boekje van Behavioral Investing van James Montier:

1. een illusie van onkwetsbaarheid: leden negeren gevaar, nemen extreem risico en zijn te optimistisch.
2. collectieve rationalisatie: de leden brengen de waarschuwing in diskrediet en verklaren deze weg, in tegenstelling tot het groepsdenken.
3. geloof in inherente moraliteit: leden brengen waarschuwing in diskrediet en verklaren deze weg in tegenstelling tot groepsdenken.
4. stereotiepe standpunten van out-groepen: de groep construeert negatieve stereotypen van rivalen buiten de groep.,directe druk op andersdenkenden: leden oefenen druk uit op iedereen in de groep die argumenten uit tegen de stereotypen, illusies of verplichtingen van de groep, en beschouwen dergelijke oppositie als ontrouw.
5. zelfcensuur: leden onthouden hun afwijkende standpunten en tegenargumenten.illusie van unanimiteit: de leden zien ten onrechte dat iedereen het eens is met de beslissing van de groep; zwijgen wordt gezien als instemming.
6. “Mind guards” worden benoemd: sommige leden benoemen zichzelf tot taak om de groep te beschermen tegen negatieve informatie die een bedreiging kan vormen voor zelfgenoegzaamheid van de groep.,

nu zijn hier enkele manieren om te voorkomen dat je te verstrikt raakt in de kudde:

• wees je bewust van de gevolgen als/wanneer de groep verkeerd is.
• zoek alternatieve standpunten die niet overeenkomen met uw eigen en houd een open geest.
• probeer gaten in je eigen argument te prikken. In de woorden van Charlie Munger-omkeren, altijd omkeren. Bekijk je ideeën van de andere kant om je eigen prikkels beter te begrijpen.
• begrijp het concept van gemiddelde reversie en het feit dat investeringen niet eeuwig kunnen groeien.
• bereid je voor om fouten te maken.,
• noteer in de eerste plaats uw redenen voor het nemen van de beleggingsbeslissing en bekijk periodiek of er dingen zijn veranderd.
• Praat uw ideeën door met een vertrouwde externe bron die u eerlijke feedback zal geven.