Wat is netto werkkapitaal?

simpel gezegd is Net Working Capital (NWC) het verschil tussen de huidige activa van een onderneming huidige activa zijn alle activa die een onderneming verwacht binnen een jaar in contanten om te zetten. Zij worden gewoonlijk gebruikt om de liquiditeit van a te bepalen en de lopende verplichtingen lopende verplichtingen zijn financiële verplichtingen van een bedrijfsentiteit die binnen een jaar opeisbaar en betaalbaar zijn., Een onderneming toont deze op haar balansbladde balans is een van de drie fundamentele financiële overzichten. Deze verklaringen zijn de sleutel tot zowel financiële modellering en boekhouding. Het is een maatstaf voor de liquiditeit van een bedrijf en zijn vermogen om kortetermijnverplichtingen na te komen, evenals fondsactiviteiten van het bedrijf. De ideale positie is om meer vlottende activa dan vlottende verplichtingen te hebben, en dus een positief netto werkkapitaalsaldo te hebben.,

verschillende benaderingen voor de berekening van NWC kunnen kasmiddelen en schulden uitsluiten (alleen het lopende gedeelte), of alleen debiteuren, inventaris en crediteuren omvatten.

afbeelding: Basiscursus financiële analyse van het CFI.

netto Werkkapitaalformule

Er zijn een paar verschillende methoden voor het berekenen van netto werkkapitaal, afhankelijk van wat een analist wil opnemen of uitsluiten van de waarde.,

formule:

netto werkkapitaal = vlottende activa – vlottende passiva

of,

formule:

netto werkkapitaal = vlottende activa (minus kasmiddelen) – vlottende passiva (minus schuld)

of,

NWC = debiteuren + inventaris – crediteuren

de eerste bovenstaande formule is de breedste (aangezien het alle rekeningen omvat), de tweede formule is smaller, en de laatste formule is de meest smalle (als het omvat slechts drie accounts). Meer informatie in CFI ‘ s Financial Analyst Training ProgramFMVA ® CertificationJoin 350.600 + studenten die werken voor bedrijven als Amazon, J.,P. Morgan, en Ferrari .

Download het gratis sjabloon

Voer uw naam en e-mailadres in het onderstaande formulier in en download het gratis sjabloon nu!

het opzetten van een netto Werkkapitaalschema

hieronder staan de stappen die een analist zou nemen om NWC te voorspellen met behulp van een schema in Excel.,

Stap 1

aan de top van het werkkapitaalschema, de referentieverkopen en de kosten van verkochte goederen uit de winst-en verliesrekening de winst-en verliesrekening is een van de belangrijkste financiële overzichten van een onderneming die hun winst en verlies over een bepaalde periode weergeeft. De winst of voor alle relevante perioden. Deze zullen later worden gebruikt om drivers te berekenen om de werkkapitaalrekeningen te voorspellen.

Stap 2

uit hoofde van salesSales RevenueSales inkomsten zijn de inkomsten die een onderneming ontvangt uit de verkoop van goederen of het verrichten van diensten., In de boekhouding, de termen “verkoop” en en de kosten van goederen soldaccounting onze boekhoudkundige gidsen en middelen zijn zelfstudie gidsen om te leren boekhouding en financiën in uw eigen tempo. Blader door honderden gidsen en bronnen., de desbetreffende balansrekeningen opmaken. De vlottende activa en de vlottende verplichtingen in twee secties op te splitsen. Vergeet niet om contant geld uit te sluiten onder vlottende activa en om alle huidige delen van de schuld uit te sluiten van de vlottende verplichtingen. Ter wille van de duidelijkheid en de samenhang moeten de rekeningen worden opgesteld in de volgorde waarin ze in de balans zijn opgenomen.,

Stap 3

maak subtotalen voor de totale vlottende activa en de totale vlottende verplichtingen zonder schuld huidige verplichtingen huidige verplichtingen zijn financiële verplichtingen van een bedrijfsentiteit die binnen een jaar verschuldigd en betaalbaar zijn. Een bedrijf toont deze op de. Trek het laatste van het eerste af om een definitief totaal voor netto werkkapitaal te creëren. Als het volgende waardevol zal zijn, Maak een andere lijn om de toename of daling van het netto werkkapitaal in de huidige periode van de vorige periode te berekenen.,

Stap 4

vul het schema in met historische gegevens, hetzij door te verwijzen naar de overeenkomstige gegevens in het balanstotaal de balans is een van de drie fundamentele financiële overzichten. Deze verklaringen zijn de sleutel tot zowel financiële modellering en boekhouding of door het invoeren van hardcoded data in het netto werkkapitaal schema. Indien een balans is opgesteld met toekomstige voorspelde perioden die reeds beschikbaar zijn, vul het schema ook in met voorspellingsgegevens, door naar de balans te verwijzen.,

Stap 5

indien toekomstige perioden voor de rekeningen-courant niet beschikbaar zijn, maak dan een sectie om de drijfveren en aannames voor de belangrijkste activa te schetsen. Gebruik de historische gegevens om drivers en veronderstellingen voor toekomstige perioden te berekenen. Zie de tabel hieronder voor veelgebruikte stuurprogramma ‘ s die worden gebruikt bij het berekenen van specifieke regelitems. Tot slot, gebruik maken van de voorbereide drivers en veronderstellingen om toekomstige waarden voor de lijn items te berekenen.,

Video uitleg netto werkkapitaal

Hieronder is een korte video waarin wordt uitgelegd hoe de operationele activiteiten van een bedrijf de werkkapitaalrekeningen beïnvloeden, die vervolgens worden gebruikt om het NWC van een bedrijf te bepalen.

Common Drivers Used for Net Working Capital Accounts

Hieronder is een lijst van aannames die worden gebruikt in een financieel modelTypes van financiële modellen de meest voorkomende soorten financiële modellen omvatten: 3 statement model, DCF model, M&een model, LBO model, budget model., Ontdek de top 10 types om NWC te voorspellen:

• Accounting Receivables Accounting onze boekhoudkundige gidsen en bronnen zijn zelfstudie gidsen om accounting en finance te leren in uw eigen tempo. Blader door honderden gidsen en bronnen.,ventoryInventory is een actief account vinden op de balans, bestaande uit alle grondstoffen, onderhanden werk en eindproducten, die een Inventarisatie Dagen
• Overige Vlottende Activa: Percentage van de omzet, groei percentage, vast bedrag of hoeveelheid
• crediteuren: crediteuren Dagen
• Overige kortlopende schulden: Percentage van de omzet, groei percentage, vast bedrag, steeds meer

Accounts receivableAccounts ReceivableAccounts Debiteuren (AR) vertegenwoordigt de omzet van een bedrijf, die nog niet zijn verzameld van de klanten., Bedrijven staan dagen, voorraaddagen, en rekeningen te betalen dagen alle vertrouwen op de verkoop of de kosten van de verkochte goederen te berekenen. Als ofwel de verkoop of COGS is niet beschikbaar, De” dagen ” statistieken kunnen niet worden berekend. Wanneer dit gebeurt, kan het gemakkelijker zijn om rekeningen vorderingen te berekenen, inventaris, en rekeningen schulden door het analyseren van de trend in het verleden en het schatten van een toekomstige waarde.,

gebruik van netto werkkapitaal in financiële modellering

veranderingen in netto werkkapitaal impact kasstroom in financiële modellering wat is financieel modellering financiële modellering wordt uitgevoerd in Excel om de financiële prestaties van een bedrijf te voorspellen. Overzicht van wat financiële modellering is, hoe & waarom een model te bouwen..,

kijk goed naar de afbeelding van het onderstaande model en u zult een regel zien met het label “minder veranderingen in werkkapitaal” – dit is waar de impact van verhogingen/dalingen in debiteuren, voorraad, en crediteuren impact de niet-leverende vrije cashflowonlevered vrije Cashflowonlevered vrije cashflow is een theoretisch cashflowcijfer voor een bedrijf, ervan uitgaande dat het bedrijf volledig schuldenvrij is zonder rentelasten. van een bedrijf.,

inzicht in de impact van veranderingen in het netto werkkapitaal is van groot belang bij financiële modellering en waarderingswaarderingsmethoden voor bedrijven.wanneer een onderneming als going concern wordt gewaardeerd, worden drie belangrijke waarderingsmethoden gebruikt: DCF-analyse, vergelijkbare ondernemingen en precedenten. Voor meer informatie, bekijk CFI ‘ s financiële modellering cursussen nu!

extra middelen

Dank u voor het lezen van deze CFI-Gids Voor netto werkkapitaal., CFI is de officiële leverancier van de Fmva Financial Modeling CertificationFMVA® CertificationJoin 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, J. P. Morgan, en Ferrari , ontworpen om iedereen te transformeren in een financieel analist van wereldklasse. Om je carrière als analist te bevorderen, lees je meer over de andere elementen die de jaarrekening bevolken:

• Kernstatementsdrie financiële Statementsde drie financiële statementszijn de winst-en verliesrekening, de balans en het kasstroomoverzicht., Deze drie kernstaten zijn
• Income Statementincome Statementde winst – en verliesrekening is een van de kernbalans van een onderneming die hun winst en verlies over een bepaalde periode weergeeft. De winst of
• cashflow Statementcashflow StatementA cashflowoverzicht (officieel het kasstroomoverzicht genoemd) bevat informatie over hoeveel cash een bedrijf heeft gegenereerd en gebruikt gedurende een bepaalde periode. Het bevat 3 secties: kasmiddelen uit operaties, kasmiddelen uit investeringen en kasmiddelen uit financiering.,
• financiële modelleringsgids gratis Financiële Modelleringsgids deze financiële modelleringsgids behandelt Excel-tips en best practices over aannames, stuurprogramma ‘ s, forecasting, linking the three statements, DCF analysis, more