Skrevet af Hersh SternUpdated tirsdag, januar 5, 2021

Livrenter er blevet stadig mere populære. Skat udskudt vækst er velsagtens den mest tiltalende træk ved en ikke-kvalificeret livrente. Dette tillader indtjening på præmier for at undgå indkomstskat indtil distribution. Langsigtede opsparingsfordele og evnen til at sikre en indkomststrøm for livet tilføjer annuiteternes stigende appel., Som følge af deres stigende popularitet har de sidste par år medført en betydelig stigning i antallet af tilgængelige livrenteprodukter.

i denne artikel gennemgår vi nogle af de mest almindelige skatteproblemer, der opstår omkring IKKE-kvalificerede livrenter. Bevæbnet med disse oplysninger kan nuværende og fremtidige annuitetsejere proaktivt navigere rundt om dem. Før vi starter, selvom, dens vigtigt at rådgive, at oplysningerne på denne side ikke bør tages som skatterådgivning., Du bør rådføre dig med en kompetent skatteperson, før du køber en livrente eller inden du foretager ændringer i en eksisterende livrente, der potentielt kan udløse en skattepligtig begivenhed.

Hvis du gerne vil se en ikke-kvalificeret livrenteberegning, skal du blot indtaste din alder, indkomststartdato og beløb, du skal investere, i vores Annuitetscitatberegner, og klikke på knappen Hent Mit tilbud. Dit citat vises øjeblikkeligt på Næste side.

typer af livrenter

livrenter klassificeres på en række forskellige måder., Til føderale skatteformål klassificeres livrenter som enten kvalificerede eller ikke-kvalificerede. En kvalificeret livrente købes som en del af eller i forbindelse med en arbejdsgiver forudsat pensionsplan eller en individuel pensionsordning (såsom en individuel Pension annuitet eller en forenklet medarbejder pensionsplan). Hvis visse krav er opfyldt, kan Bidrag til kvalificerede livrenter helt eller delvis fradrages den skattepligtige indkomst for den person eller arbejdsgiver, der foretager bidragene.,

en ikke-kvalificeret livrente er ikke en del af en arbejdsgiver forudsat pensionering program og kan købes af en enkeltperson eller enhed. Bidrag til ikke-kvalificerede livrenter foretages med dollars efter skat og kan ikke fradrages fra bruttoindkomst til indkomstskatteformål. Med henblik på denne artikel vil vi begrænse yderligere diskussion til ikke-kvalificerede livrenter.livrenter klassificeres også efter investeringstype og udbetalingstype. Under en fast livrente har ejeren både sikkerheden for en fast forrentning og ingen investeringsbeslutninger relateret til livrentefondene., Titlen ” fast annuitet “betyder ikke, at indtjeningsrenten, der krediteres, aldrig vil ændre sig; det betyder snarere, at indtjeningsrenten regelmæssigt indstilles af udstederen og derefter” fast”, indtil renten ændres igen.

parterne i en livrentekontrakt

de tre parter i en livrentekontrakt er ejeren, livrenten og modtageren. I mange tilfælde vil ejeren og annuitanten være den samme.

ejeren er normalt køber af livrenten og har alle rettighederne i henhold til kontrakten, underlagt rettighederne for enhver uigenkaldelig modtager., Ejeren er underlagt indkomstskat på alle betalinger foretaget fra livrenten, uanset hvem der er navngivet som betalingsmodtager eller annuitant, hvis den er anderledes end ejeren). Når det er relevant, er straffen for for tidlige distributioner baseret på ejerens alder. Hvis ejeren dør, mens kontrakten er i akkumuleringsfasen (diskuteret senere), er der normalt en obligatorisk fordeling af dødsydelsen (undtagen når en ægtefælles fortsættelsesrytter træder i kraft).ejeren navngiver livrentekontrakten og modtageren af livrentekontrakten., Den livrente skal være en fysisk person og tjener som måling liv med henblik på at bestemme størrelsen og varigheden af eventuelle livrente betalinger i henhold til kontrakten. Modtageren modtager dødsydelsen eller eventuelle resterende livrentebetalinger ved ejerens død.

naturlig ejer af en livrente

ejeren af en livrente kan være en naturlig eller ikke-fysisk person. En fysisk person er for eksempel et menneske. Nogle eksempler på ikke-fysiske personer er virksomheder, partnerskaber og trusts.,

En livrente kontrakt vil blive behandlet som ejet af en fysisk person, selv om ejeren er en trust eller en anden enhed så længe, at virksomheden besidder den livrente, som en agent for en fysisk person. Denne særlige undtagelse gælder dog ikke for en arbejdsgiver, der er den nominelle ejer af en livrenteaftale i henhold til en ikke-kvalificeret udskudt erstatningsordning for sine ansatte. Umiddelbare livrenter er også undtaget fra den ikke-naturlige ejerregel.,

hvorfor er det vigtigt at vide, om ejeren er en fysisk person? Generelt behandles kun livrentekontrakter, der ejes af fysiske personer, som livrentekontrakter til føderale indkomstskatteformål, og indtjeningen på sådanne kontrakter beskattes udskudt, indtil de trækkes tilbage. På den anden side behandles livrentekontrakter, der ejes af ikke-fysiske personer, ikke som livrentekontrakter til føderale indkomstskatteformål, og indtjeningen på sådanne kontrakter beskattes årligt som almindelig indkomst, som ejeren har modtaget eller påløbet i det skattepligtige år., Som med mange andre indkomstbeskatningsregler er der flere undtagelser fra den ikke-naturlige ejerregel.

ikke-naturlig ejer af en livrente

som tidligere nævnt er kontrakter, der ejes af “ikke-naturlige” personer, underlagt årlig skat på den indvendige opbygning i kontrakten. Bemærkelsesværdige undtagelser er kontrakter, der er indeholdt i en tillid eller anden enhed som agent for en fysisk person, øjeblikkelige livrenter, livrenter erhvervet af et bo ved ejerens død. Livrenter er heller ikke skattepligtige, hvis de ejes af en velgørende organisation eller en pensionsplan.,

Aggregeringsregler

køb af flere individuelle livrentekontrakter fra et enkelt forsikringsselskab inden for det samme kalenderår betegnes ofte som sammenlægning. I dette scenario behandler IRS disse køb som en enkelt transaktion for at forhindre ejeren af politikkerne i at manipulere grundlaget i hver kontrakt. Sammenlægning kan resultere i en uventet skattepligt for annuitetsejeren. Denne regel gælder ikke, når kontrakter købes fra forskellige forsikringsselskaber, eller hvis en annuitet udsættes, og en anden er øjeblikkelig.,

alle kontrakter, der udstedes af det samme selskab til den samme forsikringstageren i et kalenderår, vil blive behandlet som en kontrakt med henblik på beregning af skattepligtige udlodninger.følgende er undtagelser fra aggregeringsreglerne: udskudte livrentekontrakter, der udveksles til øjeblikkelige livrenter; øjeblikkelige livrenter; udlodninger, der kræves på grund af ejerens død; kontrakter udstedt før 10/21/88. Bemærk, at hvis en kontrakt før 10/21/88 senere udveksles eller overføres, bliver den nye kontrakt underlagt aggregeringsreglerne.,

for tidlig Distributionsstraf

10% af beskatningsgrundlaget.

undtagelser:

1. Ejeren er over 5922 år. Ejeren er deaktiveret efter køb af kontrakt3. Ejeren, ikke den ikke-ejer annuitant, dies4. Pre-TEFRA (før 8/14/82 bidrag) ikke-kvalificerede penge5. Umiddelbar ikke-kvalificeret livrente

stort set lige betalinger

1. Skal fortsætte i 5 år eller indtil ejeren når 59., alt efter hvad der er later2. Skal beregnes ud fra forventet levetid3., Annuitisering (for ejerens levetid eller forventede levetid

bemærk: en udveksling fra en udskudt til en øjeblikkelig livrente kvalificerer sig ikke som en øjeblikkelig livrente med det formål at undgå skattestraf.,jeg>Indtjening er underlagt indkomstskat på tidspunktet for overførslen

10% straf kan anvende

Gave afgifter

Undtagelser:

• Overførsler mellem ægtefæller
• Overførsler hændelsen til skilsmisse
• Overførsler mellem en person og hans/hendes koncessionsgiver tillid

Obligatorisk Distribution ved Døden af Ejeren

Efterlevende ejer (eller modtageren) skal vælge en af følgende:

• øjeblikkelig engangsbeløb
• komplet tilbagetrækning(s) inden for 5 år, død
• annuitization (i løbet af livet af den nye ejer) til at starte inden for et år fra døden., Hvis ægtefælle er eneste overlevende ejer (eller modtager), ægtefælle kan også vælge at fortsætte kontrakten. Hvis ejeren er en kreditgiver har tillid til, død af koncessionsgiver udløser obligatorisk distribution

Obligatorisk fordeling gælder for alle kontrakter, der er udstedt efter 1/18/85

Hvis Ejeren Dør Efter Annuitization:

Betalinger fortsat modtager, baseret på annuitant liv og type af betaling planen valgt

Hvad er de faser af livrente kontrakt?

Der er to forskellige faser af livrentekontrakten: akkumuleringsfasen og annuitetsfasen., I akkumuleringsfasen beskattes ejeren generelt ikke af den indtjening, der krediteres den kontante værdi af livrentekontrakten, medmindre der modtages en distribution. Akkumuleringsfasen fortsætter, indtil annuitetskontrakten opsiges, eller annuitetsfasen begynder. Den annuitiationation fase starter, når kontrakten værdi anvendes til en annuitet udbetaling option. Denne fase fortsætter, indtil den sidste betaling er foretaget i henhold til den livrente udbetalingsperiode valgt af ejeren (eller i nogle tilfælde modtageren).

hvordan beskattes fordelingerne i akkumuleringsfasen?,

Når en livrentekontrakt er fuldt overgivet i akkumuleringsfasen, skal ejeren betale indkomstskat på indtjeningen i kontrakten. Ejeren beskattes ikke af beløb, der repræsenterer et afkast af bidrag (såsom præmier eller investering i kontrakten). Delvis tilbagetrækning fra en livrente i akkumuleringsfasen beskattes på en sidste i, først ud (LIFO) basis. For ord, udbetalinger fra en livrente er gjort indtjening først, og ejeren beskattes af betalingerne, indtil alle indtjeningen er blevet fordelt., Der er en undtagelse fra indtjeningsreglen for bidrag til livrentekontrakter før 8/14/82. Disse bidrag fordeles på først i, først ud (FIFO) basis, og ejeren beskattes ikke, før sådanne bidrag er fuldt inddrevet.

Der er en sammenlægning regel, som kræver, at alle livrentekontrakter, der er udstedt af samme selskab, til samme ejer, i samme kalenderår, skal behandles som en livrentekontrakt med henblik på at bestemme den skattepligtige del af eventuelle udlodninger.

hvordan beskattes distributioner i annuitiationationsfasen?,

annuiteter er designet til at fungere som pensionering investeringer køretøjer, placere udbetalinger efter nået alder af 59 1/2. Hvis annuitetsejeren begynder tilbagetrækninger efter denne alder og antager, at de har opfyldt enhver relevant overgivelsesplan, vil de ikke blive vurderet gebyrer uden for deres skatteforpligtelser. Men hvis annuitetsejeren vælger at modtage udbetalinger, inden de når 59 ½ år, kan de være underlagt en 10% IRS-straf på eventuelle gevinster, der er indsendt til dato., En undtagelse fra denne regel er, hvis livrente ejer har etableret en aftale med IRS, benævnt væsentligt lige periodiske betalinger (SEPP). I henhold til denne aftale kan lige udbetalinger begynde før annuitetsejerens alder på 59.uden straf, så længe de fortsætter til den aftalte fremtidige dato, som mindst er den senere alder 59. eller en 5-årig periode.

under annuitisering repræsenterer en del af hver annuitetsbetaling et afkast af ikke-skattepligtige investeringer i kontrakten, og saldoen for hver betaling betragtes som skattepligtig indkomst., De afgiftspligtige og ikke-afgiftspligtige dele af betalingerne bestemmes af en udelukkelsesgrad. Udelukkelsesforholdet for en fast annuitet er forholdet, som investeringen i kontrakten bærer til det forventede afkast i henhold til kontrakten. Udelukkelsesforholdet for en variabel livrente bestemmes ved at dividere investeringen i kontrakten med det samlede antal forventede betalinger. Når det samlede beløb for investeringen i kontrakten er inddrevet ved hjælp af udelukkelsesforholdet, er annuitetsbetalingerne fuldt skattepligtige., Hvis ejeren dør, før den samlede investering i kontrakten inddrives, og livrentebetalinger ophører som følge af hans død, er det ikke-inddrevne beløb tilladt som fradrag til ejeren i hans sidste skattepligtige år.

hvornår gælder 10% straf skat?

straffeafgiften på 10% gælder generelt for det skattepligtige beløb for udlodninger fra livrenter, der er foretaget, før ejeren når 59.år., Der er dog undtagelser for udlodning: (1) som følge af ejerens død eller invaliditet; (2) i væsentlig grad lige periodiske betalinger over liv eller den forventede levetid af ejer, eller fælles liv og fælles levetid af ejer og udpegede modtager; (3) foretaget i henhold til en umiddelbar livrente; eller (4) der kan henføres til investeringer i den annuitet, der er foretaget før 8/14/82.

Hvad er de skattemæssige konsekvenser af en overdragelse af ejerskab?,

hvis en person overfører ejerskab af en ikke-kvalificeret livrente udstedt efter 4/22/87 uden fuld og tilstrækkelig overvejelse, skal ejeren betale indkomstskat af indtjeningen i kontrakten på tidspunktet for overførslen (undtagen overførsler til en ægtefælle eller overførsler foretaget til en tidligere ægtefælle hændelse til en skilsmisse). Hvis kontrakten blev udstedt før denne dato, kan indtjeningen i kontrakten fortsat udskydes, med det gamle omkostningsgrundlag overført til den nye ejer. Overdragelse af ejerskab omfatter tilføjelse eller sletning af en medejer., Overdragelse af ejerskab kan også resultere i gave skattemæssige konsekvenser for ejeren.

notering af livrenter som sikkerhedsstillelse

Hvis livrenteejeren opregner deres kontrakt som sikkerhed, vil dens værdi blive behandlet, som om den er returneret, hvilket udløser gældende skattepligtige gevinster.

personer, der tildeler deres livrenter som sikkerhed for lån, kan blive overrasket over behandlingen af opgaver. Generelt behandles enhver kollateralt tildelt, pantsat eller modtaget som et lån under en livrente udstedt efter 8/13/82, som om den blev distribueret fra livrenten., Det aftalte beløb beskattes i henhold til de regler, der gælder for delvise tilbagekøb og fulde tilbagekøb, og kan også være underlagt 10% sanktionsafgift. Hvis hele kontrakten tildeles eller pantsættes, betragtes indtjening, der efterfølgende krediteres kontrakten, automatisk som underlagt tildelingen eller pantsætningen og behandles som yderligere delvise tilbagekøb.

Hvad sker der ved ejerens død?,

Hvis ejeren dør, efter at annuitetsfasen er begyndt, skal eventuelle resterende betalinger udbetales mindst lige så hurtigt som under livrenteudbetalingsmuligheden, der er gældende på tidspunktet for ejerens død. Hvis en støttemodtager modtager de resterende betalinger i henhold til livrenteudbetalingsmuligheden, der er gældende ved ejerens død, vil de skattepligtige og ikke-skattepligtige dele af sådanne betalinger fortsat blive bestemt af den oprindelige udelukkelsesgrad.,

Udbetalinger

Pre-TEFRA Kontrakter (Før 8/14/82):

• Vigtigste først – Ikke skattepligtig
• Indtjening outlast – fuldt skattepligtig, men ingen skat

Post TEFRA Kontrakter (Efter 8/13/82)

• Indtjening ud af første Fuldt skattepligtig, og kan være underlagt straf skat
• Hovedstolen ud sidste – Ikke skattepligtig

Bemærk:

Hvis en pre-TEFRA kontrakten efterfølgende udveksles, det holder pre-TEFRA skattemæssige behandling. Underkonti kombineres for at beregne indkomst i kontrakten.,

Hvis ejeren dør i akkumuleringsfasen, skal hele dødsydelsen fordeles inden for fem år efter datoen for ejerens død. Der er dog en undtagelse fra femårsreglen, hvis dødsydelsen udbetales som en livrente i løbet af modtagerens levetid eller en periode, der ikke er længere end forventet levetid, og betalingerne starter inden for et år efter ejerens dødsdato. Hvis en livrentekontrakt har fælles ejere, anvendes fordelingen ved dødsreglerne ved den første død.,hvis modtageren er den efterlevende ægtefælle til ejeren, kan livrentekontrakten fortsættes med den efterlevende ægtefælle som ejer. Hvis ejeren af livrenten er en ikke-naturlig ejer, udløser annuitantens død fordelingen ved dødsreglerne. Derudover udløses distributionen ved dødsreglerne også af en ændring i livrenten på en livrentekontrakt, der ejes af en ikke-fysisk person. indkomstskat., I modsætning til dødsydelser, der betales af livsforsikringer, kan modtageren beskattes af udlodninger foretaget af en livrente efter ejerens død. Beløb, der betales i henhold til femårsreglen, beskattes på samme måde som delvise tilbagekøb eller fulde tilbagekøb, og beløb, der betales i henhold til en livrenteoption, beskattes på samme måde som livrentebetalinger. For variable livrentekontrakter udstedt den 10/29/79 eller senere og for alle faste livrentekontrakter er der ingen “step-up” i basis for indkomstskatteformål, og modtageren betaler indkomstskat af indtjeningen., Modtageren er dog berettiget til at fradrage en del af ejendomsskatten, der er betalt på livrenten til indkomstskatteformål. For variable livrentekontrakter udstedt før 10/21/79 er der en” step-up ” i basis for indkomstskatteformål, og der skal ikke betales indkomstskat på indtjeningen.

fradrag af kapitaltab

Hvis annuitetsejeren modtager en engangsfordeling til en værdi under deres omkostningsgrundlag, kan de muligvis kræve tabet på deres føderale selvangivelse, hvis de specificerer., Overgivelsesgebyrer, der vurderes til annuitetsejeren efter en tilbagetrækning eller overgivelse, kan ikke betegnes som et tab i henhold til denne afgørelse.

klassificering af Livrenteejeren som en fond

når ejeren af en ikke-kvalificeret livrente er en ikke-fysisk person, såsom en tillid, beskattes den på årsbasis og er ikke berettiget til skatteudsættelsesydelser. En undtagelse findes; skal tilliden handle i en agentkapacitet.,

Trusts, der er Opført som en Annuitet, der er Begunstiget

de Fleste livrenter tilbyder tre primære distribution muligheder for børsnoterede modtagere; engangsbeløb, selv betalingerne over en periode på fem år eller indkomst betalinger i løbet af de navngivne begunstigede(erne). Hvis modtageren af livrenten er den oprindelige ejers ægtefælle, kan der gives en yderligere mulighed, så den efterlevende ægtefælle kan træde ind som den nye ejer af livrenten. Hvis en tillid er opført som livrentemodtageren, tilbydes der ikke Gennemse hensættelser., I det væsentlige betyder det, at tilliden ikke er berettiget til at modtage levetidsindkomstbetalinger. En undtagelse fra denne generelle regel gælder; skal tilliden fungere som agent for ægtefællens navngivne modtager.

Gifting en livrente

Når en livrente er begavet til en anden part, udløser transaktionen en skattepligtig begivenhed for donoren. Eventuelle relevante kapitalgevinster beskattes på den nuværende ejers skattekonsol. Og, skulle gaven ske før livrente ejerens alder af 59., transaktionen vil være genstand for en 10% IRS tidlig tilbagetrækning straf., To undtagelser kan gælde; hvis overførslen sker mellem ægtefæller eller tidligere ægtefælle (som i tilfælde af en skilsmisseordning), eller hvis livrenten blev udstedt før den 23.April 1987. Livrenter, der er udstedt før denne dato, beskattes efter donation, når kontrakten afleveres snarere end på overførselstidspunktet.

Grandfathered annuiteter

nogle tidligere købte kontrakter kan være berettiget til at modtage gunstig skattebehandling. Udbetalinger fra livrenter købt før august 14, 1982 er underlagt den første i, første ud behandling., Et skridt op i basis vil blive leveret til modtagere af livrenter købt før 21. oktober 1979 efter den oprindelige kontrakt ejerens død. Hvis disse oprindelige kontrakter udveksles, fortabes disse grandfathered fordele.

Krævede Minimum Distributioner

IRAs med livrente bedrifter, der er omfattet af IRS regel kendt som kræves minimum distributioner (RMDs), som udløser, når en person fylder 70½. RMD-udbetalinger er imidlertid ikke forpligtet til at blive taget fra en ikke-kvalificeret livrente., Enkelt sagt gælder begrebet RMDs ikke med ikke-kvalificerede livrenter.

ejendomsskat

for føderale ejendomsskatteformål er kontraktens samlede værdi underlagt ejendomsskat. Bortset fra som nævnt ovenfor er livrenter Indkomst for en decedent, og der er ingen “step-up” i grundlaget for kontrakten, og livrenten er underlagt indkomstskat, når den fordeles.