Mikä on käyttöpääoma?

Yksinkertaisesti sanottuna, nettokäyttöpääoma (NWC) on eroa yhtiön nykyinen assetsCurrent AssetsCurrent varat ovat kaikki varat, jotka yritys odottaa muuntaa rahaksi yhden vuoden kuluessa. Niitä käytetään yleisesti A: n likviditeetin mittaamiseen, ja nykyiset vakavaraisetvirrat ovat liiketoimintayksikön rahoitusvelvoitteita, jotka erääntyvät ja maksetaan vuoden kuluessa., Yritys osoittaa nämä taseensa taseessa. tase on yksi kolmesta perustaseesta. Nämä lausunnot ovat keskeisiä sekä taloudellisen mallinnuksen että kirjanpidon kannalta. Se mittaa yrityksen likviditeettiä ja kykyä suoriutua lyhytaikaisista velvoitteista sekä liiketoiminnan rahoitustoimintaa. Ihanteellinen positio on saada enemmän lyhytaikaisia varoja kuin lyhytaikaisia velkoja ja siten positiivinen nettokäyttöpääomasaldo.,

Erilaisia lähestymistapoja laskettaessa NWC voi jättää rahaa ja velka (nykyinen osa vain), tai vain ovat myyntisaamiset, varasto ja ostovelat.

kuva: CFI: n Financial Analysis Fundamentals Course.

käyttöpääoman Kaava

On olemassa muutamia erilaisia menetelmiä laskettaessa käyttöpääoman, riippuen siitä, mitä analyytikko haluaa sisällyttää tai jättää pois arvo.,

Kaava:

nettokäyttöpääoma = rahoitusomaisuus – lyhytaikaiset Velat

tai

Kaava:

nettokäyttöpääoma = rahoitusomaisuus (vähemmän rahaa) – lyhytaikaiset Velat (vähemmän velkaa)

tai,

NETTOKÄYTTÖPÄÄOMA = Myyntisaamiset + Inventaario – Ostoreskontran

ensimmäinen kaavassa on laajin (koska se sisältää kaikki tilit), toinen kaava on enemmän kapea, ja viimeinen kaava on kaikkein kapea (koska se sisältää vain kolme tilejä). Lue lisää CFI ’ s Financial Analyst Training ProgramFMVA® CertificationJoin 350,600 + opiskelijat, jotka työskentelevät yrityksille, kuten Amazon, J.,P. Morgan, ja Ferrari .

Lataa Ilmainen Malli

Kirjoita nimesi ja sähköpostiosoitteesi alla olevaan lomakkeeseen ja lataa ilmainen malli nyt!

perustaminen Net Working Capital Aikataulu

Alla ovat vaiheet analyytikko olisi ottaa ennuste NWC käyttäen aikataulu Excel.,

Askel 1

hyvin alkuun käyttöpääoman aikataulu, viite myynti ja myytyjä päässä tuloslaskelma StatementThe tuloslaskelma on yksi yhtiön keskeisiä tilinpäätöksen, joka osoittaa heidän voitto ja tappio yli ajan. Voitto tai kaikki asiaankuuluvat kaudet. Näitä käytetään myöhemmin laskettaessa käyttöpääomatilien ennustamiseen käytettäviä kuljettajia.

Vaihe 2

Alle salesSales RevenueSales tuloja on saadut tulot yritys, sen myynti tavaroiden tai palvelujen tarjoamisesta., Kirjanpidossa termit ”myynti” ja tavaroiden kustannukset, jotka perustuvat Kirjanpitooppaisiin ja-resursseihin, ovat omaehtoisia oppaita oppimaan kirjanpitoa ja rahoitusta omaan tahtiin. Selaa satoja oppaita ja resursseja., vahvistaa asiaankuuluvat tasetilit. Erilliset lyhytaikaiset saamiset ja lyhytaikaiset velat kahteen osaan. Muista sulkea käteisvarat lyhytaikaisten varojen alle ja sulkea nykyiset velkaerät lyhytaikaisten velkojen ulkopuolelle. Selkeyden ja johdonmukaisuuden vuoksi tilinpäätökset on esitettävä taseessa olevassa järjestyksessä.,

Vaihe 3:

Luoda yhteensä yhteensä ei-rahavarat lyhytaikaiset varat ja yhteensä ei-velka, nykyinen liabilitiesCurrent LiabilitiesCurrent velat ovat taloudelliset velvoitteet toimintayksikössä, jotka ovat erääntyneitä ja maksettavaksi vuoden kuluessa. Yritys näyttää nämä. Vähennetään jälkimmäinen ensin mainitusta, jotta nettokäyttöpääomalle saadaan lopullinen loppusumma. Jos seuraavat ovat arvokkaita, luoda toinen linja laskea lisäys tai lasku nettokäyttöpääoman kuluvalla kaudella edellisestä kaudesta.,

Vaihe 4

Kansoittavat aikataulu historialliset tiedot, joko viittaamalla vastaavat tiedot tasapainon sheetBalance stones gimme shelter tase on yksi kolmesta olennainen tilinpäätöksen. Nämä tilinpäätökset ovat avainasemassa sekä taloudellisen mallinnuksen että kirjanpidon kannalta tai syöttämällä koodattuja tietoja nettokäyttöpääomaohjelmaan. Jos tase on laadittu tulevaisuuden ennustettu jo aikoja saatavilla, kansoittavat aikataulu ennuste tietojen sekä viittaamalla taseeseen.,

Vaihe 5

Jos tulevien kausien nykyisen tilit eivät ole käytettävissä, luo osio hahmotella kuljettajien ja oletuksia tärkein omaisuus. Käytä historiatietoja tulevien kausien kuljettajien ja oletusten laskemiseen. Katso alla olevasta taulukosta, mitä yleisiä kuljettajia käytetään erityisten rivikohtien laskemisessa. Lopuksi, käytä valmiita kuljettajia ja oletuksia laskea tulevia arvoja linjan Eriä.,

Video Selitys käyttöpääoman

Alla on lyhyt video, jossa selitetään, miten liiketoiminnan nettorahavirta liiketoiminnan vaikutus käyttöpääoman tilejä, joita sitten käytetään määrittämään yrityksen NETTOKÄYTTÖPÄÄOMA.

Yhteisestä Kuljettajia Käytetään käyttöpääoman Tilit

Alla on luettelo oletukset, joita käytetään taloudellisen modelTypes Taloudellisen ModelsThe yleisimpiä taloudellisia malleja ovat: 3 lausunto malli, DCF-malli, M&malli, LBO malli, budjetti malli., Tutustu top 10 tyypit ennuste NWC:

• Tilit ReceivablesAccountingOur Kirjanpito-oppaita ja resurssit ovat self-opinto-oppaat oppia laskentatoimen ja rahoituksen omaan tahtiin. Selaa satoja oppaita ja resursseja.,ventoryInventory on nykyinen omaisuuden huomioon löytynyt taseeseen, joka koostuu kaikkien raaka-aineiden, keskeneräisten ja valmiiden tuotteiden että: Varaston Päivää
• Muut lyhytaikaiset Saamiset: prosenttia liikevaihdosta, kasvu prosenttiosuus, kiinteä summa tai kasvava määrä
• ostoreskontra: Ostovelat Päivää
• Muut lyhytaikaiset velat: prosenttia liikevaihdosta, kasvu prosenttiosuus, kiinteä summa, kasvava määrä

Tilit receivableAccounts ReceivableAccounts Myyntisaamiset (AR) edustaa luotto myynti liiketoimintaa, joka ei ole vielä kerätty sen asiakkaita., Yritykset sallivat päivät, inventaariopäivät ja tilipäivät, jotka kaikki perustuvat myytyjen tavaroiden myyntiin tai kustannuksiin laskettaessa. Jos myynti-tai SOKKIMITTAREITA ei ole saatavilla, ”päivien” mittareita ei voida laskea. Kun tämä tapahtuu, se voi olla helpompi laskea myyntisaamiset, varasto ja ostovelat analysoimalla menneisyyden trendi ja arvioida tulevaisuuden arvo.,

Käyttö käyttöpääoman vuonna Financial Modeling

Muutoksia käyttöpääoman vaikutus kassavirtaan taloudellinen modelingWhat on Taloudellinen ModelingFinancial mallinnus on suoritettu Excel ennustaa yrityksen taloudellista suorituskykyä. Katsaus siihen, mikä on taloudellista mallinnusta, miten & miksi rakentaa malli..,

Katso tarkkaan kuvan malli alla ja näet rivin, jossa lukee ”Vähemmän käyttöpääoman Muutokset” – tämä on, jos vaikutus kasvaa/pienenee myyntisaamisten, varaston ja ostovelkojen vaikutus unlevered ilmaista rahaa flowUnlevered Ilmaista Rahaa FlowUnlevered Vapaa kassavirta on teoreettinen kassavirta kuva yrityksen, olettaen, että yhtiö on täysin velaton, joilla ei ole korkokulut. firman.,

Ymmärtäminen muutosten vaikutus käyttöpääoma on erittäin tärkeää taloudellinen mallinnus ja yritysten valuationValuation MethodsWhen arvottaminen yrityksen toimivana yrityksenä on olemassa kolme pääasiallista arvostusmenetelmien: DCF-analyysi, vertailukelpoisten yritysten, ja ennakkotapaus. Lue lisää CFI: n talousmallikursseista nyt!

lisäresurssit

Kiitos, että luit tämän CFI-oppaan nettokäyttöpääomasta., CFI on virallinen toimittaja FMVA Taloudellinen Mallinnus CertificationFMVA® CertificationJoin 350,600+ opiskelijat, jotka työskentelevät yritykset, kuten Amazon, J. P. Morgan, ja Ferrari , jonka tarkoituksena on muuttaa ketään maailmanluokan taloudellinen analyytikko. Etukäteen urasi analyytikko, lue lisää muita elementtejä, jotka kansoittavat tilinpäätös:

• Core StatementsThree Taloudellinen StatementsThe kolme tilinpäätös tuloslaskelma, tase ja rahavirtalaskelma., Nämä kolme keskeistä lausunnot ovat
• Tulot StatementIncome StatementThe tuloslaskelma on yksi yhtiön keskeisiä tilinpäätöksen, joka osoittaa heidän voitto ja tappio yli ajan. Voitto tai
• kassavirta StatementCash Virtaus StatementA rahavirtalaskelma (virallisesti nimeltään ”rahavirtalaskelmat”) sisältää tietoja siitä, kuinka paljon rahaa yritys on luotu ja käytetty tiettynä aikana. Se sisältää 3§: rahavirta, käteistä investointeja ja rahaa rahoitus.,
• Taloudellinen mallinnus guideFree Taloudellinen Mallinnus GuideThis taloudellinen mallinnus opas kattaa Excel vinkkejä ja parhaita käytäntöjä oletuksia, kuljettajat, ennustaminen, joka yhdistää kolme lausumaa, DCF-analyysi, enemmän