Una correzione del mercato azionario è quando il mercato scende del 10% dal suo massimo di 52 settimane. Questo può sembrare una brutta cosa, ma gli investitori saggi lo accolgono perché il pullback dei prezzi consente al mercato di consolidarsi prima di andare verso massimi più alti. Ciascuno dei mercati rialzisti negli ultimi 40 anni ha avuto una correzione. È una parte naturale del ciclo di mercato e le correzioni possono verificarsi in qualsiasi asset class.

Correzione corrente del mercato

Il gen., 26, 2018, il Dow Jones Industrial Average è entrato in una correzione, colpendo il suo record di chiusura più alto di 26,616.71. Il giorno dopo, è andato in caduta libera. Alla fine della settimana successiva, era sceso del 4%. Ha recuperato brevemente prima di cadere 1,032. 89 punti su feb. 8 a 23.860, 46. In totale, era sceso del 10,4%, e gli investitori erano diffidenti nei confronti di tassi di interesse più elevati e paura dell’inflazione.

Cause

Una correzione è causata da un evento che crea vendite in preda al panico e molti investitori principianti si sentiranno come unirsi alla folle corsa verso le uscite., Tuttavia, questa è esattamente la cosa sbagliata da fare, perché il mercato azionario compensa le perdite in tre mesi o giù di lì. Se vendi durante la correzione, probabilmente non comprerai in tempo per compensare le tue perdite.

Le correzioni sono inevitabili. Quando il mercato azionario sta salendo, gli investitori vogliono entrare in sui potenziali profitti. Questo può portare a esuberanza irrazionale, che rende i prezzi delle azioni vanno ben al di sopra del loro valore sottostante. Una correzione si verifica quando tali prezzi tornano a un livello ragionevole.,

Correzione contro crash

In una correzione, il calo del 10% si manifesterà per giorni, settimane o mesi. In un crollo del mercato azionario, il calo dei prezzi del 10% si verifica in un solo giorno. Questi crash possono portare a un mercato orso, che è quando il mercato cade un altro 10% per un calo totale di 20% o più.

In che modo un crollo del mercato azionario può causare una recessione? Le azioni sono azioni di proprietà di una società e il mercato azionario riflette la fiducia degli investitori nei guadagni futuri di tali società, rendendo il mercato azionario un indicatore della salute economica., Un incidente segnala una massiccia perdita di fiducia nell’economia. Il crollo dei valori azionari riduce la ricchezza degli investitori e un crollo del mercato azionario può spaventare i consumatori a comprare di meno. I prodotti di consumo sono la componente più importante del prodotto interno lordo, in quanto costituiscono quasi il 70% dell’economia.

Mentre il declino continua, l’economia si contrae, creando una recessione. In passato, i crolli del mercato azionario hanno preceduto la Grande Depressione, la recessione del 2001 e la Grande Recessione del 2008.

Come proteggersi in questo momento

Il modo migliore per proteggersi da una correzione ti proteggerà anche da un crash, e questo è quello di sviluppare un portafoglio diversificato il prima possibile. Ciò significa tenere un mix equilibrato di azioni, obbligazioni e materie prime., Questi titoli farà in modo di trarre profitto da rialzi del mercato, e le obbligazioni e le materie prime si proteggono da correzioni di mercato e si blocca.

Il mix specifico di azioni, obbligazioni e materie prime è chiamato asset allocation; questo dipende dai tuoi obiettivi finanziari personali. Se non hai bisogno di soldi per anni, allora ti consigliamo di avere un mix più elevato di azioni. Se avete bisogno di soldi l’anno prossimo, si vorrà più obbligazioni.,

Il modo migliore per creare la giusta asset allocation per i vostri obiettivi è quello di lavorare con un pianificatore finanziario, in quanto hanno programmi per computer e alcune intuizioni che determinano il giusto mix per voi. Il vostro pianificatore può anche suggerire buone azioni individuali, obbligazioni, o fondi comuni di investimento che hanno una comprovata esperienza.

Una volta che sei ben diversificato, assicurati di riequilibrare il tuo portafoglio ogni anno. Se le materie prime fanno bene e le scorte fanno male, il vostro portafoglio avrà una percentuale troppo alta di materie prime. Per riequilibrare, si dovrebbe vendere alcune materie prime e comprare alcune scorte., Che ti costringe a vendere le materie prime quando i prezzi sono alti e comprare le scorte quando i prezzi sono bassi. Con la diversificazione, vi sentirete sicuri di cavalcare eventuali correzioni del mercato azionario.

Se vuoi, puoi prendere ulteriori precauzioni. Quando gli indici azionari come il Dow hanno raggiunto livelli record, vendi alcuni dei tuoi vincitori e tieni questi soldi in un conto liquido come i mercati monetari o i Treasuries. Si potrebbe anche comprare oro se il mercato azionario corregge. Gli studi dimostrano che i prezzi dell’oro aumentano per 15 giorni dopo un incidente.,

Devi proteggerti prima che i prezzi inizino a scendere, poiché un crash spesso accade troppo velocemente per rispondere. Cercando di decidere se una correzione si sta trasformando in un crash è noto come timing del mercato—questo è quasi impossibile da fare. Proprio quando sei sicuro che il calo del 5% si trasformerà in una correzione del 10%, il mercato potrebbe rimbalzare e colpire nuovi massimi.,

Storia

In media, il mercato azionario ha diverse correzioni all’anno. Tra il 1983 e il 2011, più della metà di tutti i trimestri ha avuto una correzione; Che in media fuori a 2,27 all’anno. Meno del 20% di tutti i trimestri ha registrato un mercato ribassista, con una media di 0,72 volte all’anno.

Le correzioni di stock sono più frequenti degli arresti anomali perché si verificano quando l’economia è ancora in fase di espansione. Ma ci si potrebbe chiedere perché il mercato avrebbe corretto anche quando i dati economici è ottimista., Questo perché il mercato azionario è un indicatore economico leader e gli investitori guardano ai futuri guadagni attesi per prevedere i profitti aziendali. Comprano o vendono azioni sulla base di queste proiezioni, e talvolta gli investitori diventano troppo ottimisti, creando un rally che supera l’attuale performance economica. Questo è quando il mercato si estende troppo. Una volta che ciò accade, qualsiasi notizia dubbia causa una correzione.

La maggior parte delle recessioni si verificano con cali del mercato azionario del 20% o più. Questa è la fase di contrazione e depressione del ciclo economico. Un crash può crearli, ma eventi economici più grandi sono la causa sottostante, che è ciò che rende un crash più devastante di una correzione.,