Vi har alla sett dem. Ljusgul och röda tecken med löften om omedelbar kontant för att hjälpa dig att komma till avlöningsdag. Och allt du behöver göra är att underteckna över din värdighet och eventuella överblivna förhoppningar om att vara ekonomiskt stabil inom en snar framtid. Japp-vi pratar om avlöningsdag långivare. De är finansbranschens bottenmatare. De locka fattiga själar i desperata situationer genom sina dörrar med löftet att se åt andra hållet när det gäller dålig eller dålig kredit poäng., Men vad du faktiskt får är en liten avlöningsdag lån och en hög med varm, ångande, skit skuld.

Så vad gör du när du är nere på lyckan, levande lönecheck till lönecheck, har dålig kredit, och att pipig hjul på bilen inte bara faller av men blåser upp och du inte har pengar för att täcka det? Var vänder du dig?

Vad är Payday lån?

avlöningsdag lån är lån som hjälper dig att få från en avlöningsdag till nästa (för de gånger din lönecheck inte kan sträcka till slutet av månaden). Låter trevligt nog, eller hur? Fel., Avlöningsdag lån är en hal sluttning till en skuld-byggnad cykel som inte är lätt att fly.

om du inte visste, avlöningsdag långivare är avskum av jorden. Tror du att vi är för hårda? Tänk om. Låt oss berätta en liten historia:

det är början på månaden, Robert fick bara betalt, men han är redan ner till sin sista $100 och hans vattenvärmare brista. Inte bara det, men han rensade bara ut sitt sparkonto för att betala ljusräkningen., Och till råga på allt är Roberts kredit skjuten, och alla hans kreditkort är maxade ut.

känner sig desperat, Robert kör till sin lokala avlöningsdag långivare, skims låneavtalet (rätt förbi den astronomiska räntan), och undertecknar sitt namn på den streckade linjen i utbyte mot $300. Nu kan han fixa sin varmvattenberedare och bara kanske göra det till sin nästa avlöningsdag.

för att långivaren ska se förbi sin betalningshistorik (eller brist på det) och dålig kredit värdering, Robert har att skriva en check daterad för sin nästa avlöningsdag i det belopp han lånade—plus ränta.,

men vad han inte inser är att genom att registrera dig för att få pengar snabbt, han gjorde bara en gentleman avtal med skulden djävulen. Nu är han i en cykel av att ta ut avlöningsdag lån bara för att täcka honom tills nästa avlöningsdag och nästa och nästa.

till exempel tog Robert ut ett $300-lån. Vid en 15% ränta för en tvåveckors låneperiod rackade han upp $ 45 i ränta. Men han kunde inte betala tillbaka i två veckor, så han bestämde sig för att förlänga lånet (för en annan avgift förstås). Så nu har hans $ 300 lån förvandlats till $ 360., Och vid nästa avlöningsdag, han fortfarande inte kan betala sin räkning och bestämmer sig för att få en annan avlöningsdag lån att betala av den första, och cykeln går på två gånger. I slutet av cykeln, Robert har bara lånat $300 men betalat $105 i ränta och avgifter till långivaren. Det är 35% ränta-en 912.50% årlig ränta. Usch.

hur Payday lån arbete?

lyssna upp: avlöningsdag långivare är den finansiella industrins gangsters. De erbjuder upp en lösning för att åtgärda ett problem. Men när du tror att du är ute ur skogen, kommer de knackar—de vill ha sina pengar., Den enda skillnaden är att de inte behöver knacka för länge.

du ser, när du registrerar dig för en avlöningsdag lån, du ger långivaren tillgång till ditt checkkonto så att de kan dra av vad de är skyldiga (plus en avgift) på avlöningsdag—eller du måste skriva dem en post-dated check.1 Det är hur de vet att du är bra för pengarna.

Payday långivare bryr sig faktiskt inte om du kan betala dina räkningar eller inte. Så när avlöningsdag kommer, de får sina pengar, och du kan bara hoppas och be att du har tillräckligt kvar för att få dig genom slutet av månaden., Och om du bestämmer dig för att lämna skulden bakom för gott, payday långivare vilja få dig att tro att de är ditt enda alternativ. Det är så de håller dig i utlåningscykeln.

typer av avlöningsdag lån

avlöningsdag långivare kommer i form av tegel och murbruk på hörnet, appen på telefonen, och online snabba cash sorter. Oavsett vilken du väljer, de alla arbetar med samma mentalitet när det gäller din kredit värdering: titta åt andra hållet.

oftast kan du hitta lån i form av förskott, instant online lån och ”en timme” lån., Här är de vanligaste typerna:

• en timme avlöningsdag lån
• 24-timmars avlöningsdag lån
• 30-dagars avlöningsdag lån
• Instant Online avlöningsdag lån
• Cash/Check Advance avlöningsdag lån
• militära avlöningsdag lån

avlöningsdag långivare vill att du ska tro att få pengar snabbt är det bästa tillvägagångssättet . . . särskilt om du är i en nypa. Även deras marknadsföring taktik använder strategier baserade på ” lever i nuet.”Men som vi alla vet kan det få oss i trubbel på vägen.

Varför är Payday lån Dåliga?

känner du dig orolig än?,

få detta: avlöningsdag långivare inrätta butik i Blue-collar områden i staden eftersom de vill rikta människor som lever lönecheck till lönecheck. De hoppas att fånga någon i mitten av en finansiell kris. De förlitar sig på kredit företag att vända dessa människor bort så att de kan köra in och ”rädda dagen.”

de ser ut som hjältar till dem som är låga på hopp och känner sig desperata. Avlöningsdag långivare brukar ta ut en avgift för varje $ 100 de lån till dig.2 ofta är denna avgift någonstans från $ 10-30. Låt oss säga att du tog ut en $ 200 lån med en avgift på $ 30., Denna avgift är lika med en årlig ränta på 391.07%. Men om du inte kan betala tillbaka, långivaren kan slå dig med sena avgifter, återbetalningsplaner, eller erbjuda dig en rollover (plus en annan avgift).

det finns miljontals amerikaner som går på samma väg, känner sig som desperata tider kräver desperata åtgärder. I själva verket, 37% av amerikanerna sa att de inte skulle kunna täcka en $ 400 nödsituation.3

om du någonsin har varit i denna position, vi får det. Kanske din kredit är skott och du vet avlöningsdag långivaren kommer att se åt andra hållet när det gäller att låna dig några snabba pengar., Eller kanske du har utforskat alla alternativ du kan tänka på och har ingen annanstans att vända.

men om du når desperation och funderar på att besöka din vänliga stadsdel avlöningsdag långivare, tänk igen. Det finns ett annat sätt.

hur man undviker avlöningsdag lån

det är skrämmande när du är i över huvudet och ändarna bara inte kommer att möta. Och i dessa situationer är det verkligen lätt att fatta ett snabbt beslut som du kommer ångra i åratal (och år) framöver.

vi vill hjälpa dig att försöka undvika dessa otäcka avlöningsdag lån som pesten (eller coronavirus). Så . . ., pausa och ta ett djupt andetag. Det ordnar sig. Låt oss prata igenom några saker som kan lysa upp din situation:

ta hand om dina fyra väggar först.

dina fyra väggar är: mat, verktyg, skydd och transport. Det innebär att för nu, Du kan berätta för dessa inkasserare att slå vägen.

sälja något som inte spikas ner.

det här är inte rätt tid att behålla dessa hamstringstendenser. Om det inte spikas ner och har även ett litet värde, sälja det!

minska eventuella extra utgifter.,

det här är svårt, men om du vill vända din ekonomi måste du bli seriös här. Gå inte ens in i en restaurang om du inte jobbar där.

gå inte in i någon mer skuld.

Du kanske tror att det är lättare sagt än gjort, eller hur? Fel. Gör det inte. Skär upp kreditkorten. Inte besöka payday långivaren igen, och undvika att låna mer pengar.

hitta en sida jobb som kommer att göra dig några snabba pengar.

det bästa sättet att öka din inkomst snabbt är genom att få ett annat jobb (eller två)., Det finns gott om sätt att tjäna pengar. Du måste bara rulla upp ärmarna och börja jobba. Kolla in Craigslist, post i din stadsdel Facebook-grupp, eller Fråga en granne om de behöver dina praktiska färdigheter.

Gör en budget.

att komma på en nollbaserad budget är nyckeln till att komma ur skulden och komma på vägen till ekonomisk fred. En budget är på papper, med avsikt-varje dollar har ett uppdrag innan månaden börjar. EveryDollar är vår gratis online budgetering verktyg, och du kan skapa en budget på mindre än 10 minuter och vara på väg till en bättre pengar månad.,

sätt dig på Babystegen.

7 baby steg är planen för dina pengar och ditt liv. Inte bara kommer de sätta dig på en plan för att leva och ge som ingen annan men de kommer att ge dig ditt nästa steg för just nu, när du behöver det mest.

baby steg 1: Spara $1,000 för din starter emergency fund.

baby steg 2: Betala av alla skulder (utom huset) med hjälp av skulden snöboll.

baby steg 3: Spara 3-6 månaders utgifter i en fullt finansierad akutfond.

baby steg 4: investera 15% av din hushållsinkomst i pension.,

baby steg 5: Spara för dina barns college fond.

baby steg 6: betala av ditt hem tidigt.

Baby steg 7: bygga rikedom och ge.

Undvik payday långivaren. Det är dags att komma ur cykeln av levande lön till lönecheck. Men du måste välja. Du måste bestämma att du aldrig kommer att låna en penny till igen. Men du behöver inte göra det ensam. Vi är här för att gå med dig varje steg på vägen. Registrera dig för din gratis testversion av Ramsey + och få en pengar plan för verkliga livet., Detta helt nya, alla tillgång medlemskap ger dig våra bästsäljande pengar på produkter som Finansiella Fred, EveryDollar Plus (världens bästa verktyg för budgetering), och BabySteps tracker. Prova det gratis idag.