I tillegg til skatte fordeler, mange stater tilbyr staten inntekter fradrag i skatt eller kreditter for bidrag til en 529 plan. Mengden av din 529 plan stat skatt på utbytte vil avhenge av hvor du bor og hvor mye du bidra til en 529 plan i løpet av en gitt skatt året.,

Stater som tilbyr en skattefordel for 529 plan bidrag

Over 30 land, inkludert District of Columbia tilbyr i dag en stat inntektsskatt fradrag eller skattefradrag for 529 plan bidrag. I de fleste tilfeller skattyter må bidra til deres hjem statens 529 plan for å kvalifisere for en stat skattemessige fordeler., Men, det er syv skatt paritet stater som tilbyr en stat skatt fordel for bidrag til noen 529 plan:

• Arizona
• Arkansas
• Kansas
• Minnesota
• Missouri
• Montana
• Pennsylvania

I de fleste stater, hele beløpet, eller en del av en skattyter er 529 plan bidrag er fradragsberettiget i databehandling statlig inntektsskatt. Men, Indiana, Utah og Vermont tilbyr en stat skatt kreditt for 529 plan bidrag., Minnesota skattytere er kvalifisert for en stat inntektsskatt fradrag eller kredittkort, avhengig av deres justert brutto inntekt.

Syv landene som for tiden har en stat inntektsskatt, men tilbyr ikke fradrag for bidrag: California, Delaware, Hawaii, Kentucky, Maine, New Jersey og North Carolina.

Lurer du på hvordan din 529 plan kan påvirke økonomisk støtte? Bruk vår Økonomisk støtte Kalkulator for å beregne forventet familie bidrag (EFC) og dine finansielle behov.,

Potensiell årlig 529 plan skatt besparelser ved statlige

Hvordan 529 plan stat skatt fordeler arbeid

Staten skatt fordelene er basert på mengden av en skattyter er totalt 529 plan bidrag i en gitt skatt året. Mens det er ingen årlige bidrag grenser for 529 planer, de fleste stater begrense mengden av bidrag som kvalifiserer for en skatt kreditt-eller fradrag., For eksempel, New York beboerne er kvalifisert for en årlig statlig inntektsskatt fradrag for 529 plan bidrag opp til $5000 ($10,000 hvis giftet seg med innlevering i fellesskap). I Colorado, New Mexico, Sør-Carolina og West Virginia 529 plan bidrag er fullt fradragsberettiget i databehandling statlig inntektsskatt.

For de fleste skattytere, det er ingen krav til å holde penger i en 529 plan for en viss tid før hevde en tilstand skattemessige fordeler., Skattytere kan bidra til en 529 plan, umiddelbart skatt en kvalifisert distribusjon til å betale for college eller K-12 opplæring og kvalifiserer for staten skattemessige fordeler. Imidlertid, Montana og Wisconsin blokkere denne tilstanden skattefradrag smutthull ved å innføre frister, og Michigan og Minnesota base staten skattefordel på årlig netto bidrag av fordelinger.,

Foreldre sparer for K-12 undervisning og voksne ved hjelp av en 529 planlegger å betale for gradsstudier kan få tilsvarende en årlig rabatt på skolepenger ved å lede betaling gjennom en 529 plan og hevde en tilstand skattemessige fordeler hvert år,

de Fleste stater krever 529 plan bidrag for å være gjort innen 31. desember for å kvalifisere for en stat skattefordel, men skattytere i seks stater har til April for å gjøre 529 plan bidrag som kvalifiserer for tidligere år skatt fradrag.

Som er kvalifisert for en 529 plan staten skattefordel?,

Stater vanligvis tilbyr state skattekostnad fordeler til noen skattyter som bidrar til en 529 plan, inkludert besteforeldre eller andre kjære som gir gaven av college. Imidlertid, i 10 stater bare 529 plan-kontoen eieren (eller kontoen eierens ektefelle) kan kreve en tilstand skattemessige fordeler.

Kvalifisert skattytere kan fortsette å kreve en 529 plan staten skattemessige fordeler hvert år de bidrar til en 529 plan, uavhengig av mottakers alder., Det er ingen frister som er pålagt 529 plan-kontoer, slik at familier kan fortsette å gjøre bidrag til hele barnets barneskole, ungdomsskole, videregående skole, høyskole-årene og utover.

Stat skatt fordelene bør ikke være det eneste hensynet når du velger en 529 plan. Attributter som for eksempel avgifter og ytelse må alltid tas i betraktning før du registrerer deg for en 529 plan. I noen tilfeller, bedre investering ytelsen av en annen stats 529 plan (der hvor inntektene er forsterket) kan oppveie fordelene av en stat inntektsskatt fradrag.