Allan Roth are un nou ETF.com articol numit de Ce Etf-uri nu Înlocuiască Fondurile Mutuale. În interior, el oferă următoarele motive pentru care, dacă cumpărați fonduri Vanguard, el recomandă de obicei Fondul Mutual Admiral Shares peste ETF.,

Vanguard fond Mutual avantaje

1. Pot cumpăra fracțiuni de acțiuni
2. Nu premium sau discount—toate tranzacțiile sunt la valoarea activului net
3. Nu se raspandeste intre bid si ask
4. mai Puțin de numerar drag, ca dividendele sunt reinvestite mai rapid
5. Poate face un duty-free de schimb de la fonduri mutuale pentru Etf-uri, dar nu invers
6. se Poate face automatizat de dolari costa o medie de

În interes de corectitudine, îmi va oferi următoarele:

Vanguard ETF avantaje

• Scad sumele minime de investiții., De obicei, o acțiune este de aproximativ 100 de dolari, iar unii brokeri oferă chiar acțiuni fracționare.
• fără taxe de cumpărare sau de răscumpărare. Fără comision de tranzacționare pe termen scurt. Vanguard le are pe câteva fonduri mutuale, de exemplu Vanguard Global ex-US Real Estate Fund Admiral Share percepe o taxă de 0.25% atât pentru achiziții, cât și pentru răscumpărări.
• puteți să țineți, să cumpărați, să tranzacționați ETF-uri de avangardă la orice firmă de brokeraj. Costul comerțului va fi la fel ca în orice stoc. (Fondurile mutuale Vanguard și ETF-urile tranzacționează gratuit cu un cont de brokeraj Vanguard.,) Ați putea prefera serviciul pentru Clienți al unei alte firme sau ați putea prefera confortul de a avea totul împreună dacă dețineți investiții non-Vanguard. S-ar putea să aveți deja tranzacții gratuite oricum, de exemplu cu aplicația Robinhood.

raportul de cheltuieli este o legătură cu acțiunile Admiral. Nu știu dacă este un funcționar „, scris în piatră” polcy, dar Vanguard are o istorie lungă de a menține raporturi cheltuieli de Etf-uri și Amiralul Acțiuni, fonduri mutuale exact același (mai ales de 10.000 de dolari investiție minimă). Clasa investitorilor are, de obicei, un raport de cheltuieli ușor mai mare (cea mai mare parte $3,000 minim).,eficiența fiscală este o egalitate. Voi adăuga în acest memento că, în cazul Vanguard (și numai Vanguard în măsura în care știu), ETF și fondurile mutuale împărtășesc aceleași investiții subiacente și, prin urmare, același nivel de eficiență fiscală, utilizând beneficiile ambelor acolo unde este posibil. De la Vanguard ETF FAQ:

există avantaje fiscale pentru a deține un Vanguard ETF®?
deoarece ETF-urile Vanguard sunt acțiuni ale fondurilor convenționale Vanguard index, acestea pot profita din plin de strategiile de gestionare a impozitelor disponibile atât pentru fondurile convenționale, cât și pentru ETF-uri.,fondurile index convenționale pot compensa câștigurile impozabile prin vânzarea de valori mobiliare care au scăzut în valoare la o pierdere. În plus, acestea tind să tranzacționeze mai puțin frecvent decât fondurile gestionate în mod activ, ceea ce înseamnă că veniturile mai puțin impozabile sunt transmise acționarilor. ETF-urile Vanguard pot utiliza, de asemenea, răscumpărări în natură pentru a elimina stocurile care au crescut foarte mult în valoare (care declanșează câștiguri mari de capital) din deținerile lor.

banii mei. Dețin cea mai mare parte a portofoliului meu în fonduri mutuale Vanguard (acțiuni Admiral)., Un motiv este că eu sunt vechi și au o sumă bună de câștiguri de capital în fondurile mutuale cumpărate înainte de ETF-uri câștigat de tracțiune. De asemenea, dețin și câteva ETF-uri Vanguard, majoritatea cumpărate înapoi când ETF-urile erau mai ieftine, deoarece nu aveam suficienți bani pentru a mă califica pentru acțiunile Admiral. (Înainte de 2010, minimul pentru fondurile Admiral era de 100.000$! Aceste zile minimele sunt în mare parte mai rezonabile $10,000.) În aceste zile, nu am o preferință puternică, dar prefer ușor simplitatea de a cumpăra fonduri mutuale.

instrument ETF Vanguard. Dacă doriți cu adevărat să alegeți la detalii, Vanguard oferă propriile ETF vs., calculator de comparare a costurilor fondului mutual. Este destul de bun și chiar include lucruri precum spread-urile istorice bid-ask.

linia de Jos. Există cu siguranță diferențe între ETF-uri și fondurile mutuale. Merită să comparați avantajele și dezavantajele înainte de a lua decizia. Cu toate acestea, în ceea ce privește imaginea de ansamblu, vorbim despre diferențe relativ mici. Fiind low-cost, transparent și diversificat sunt caracteristici mai importante. Având în vedere că ambele au avantajele lor relative, atât ETF-urile, cât și fondurile mutuale vor fi în jur de mult timp.